Si prendre soin de son capital est une évidence pour la plupart des traders aguerris, de nombreux débutants passent à côté de cette notion fondamentale par manque d’expérience. Focalisés sur leurs analyses graphiques, ils en oublient de mettre en place un système de money management efficace or c’est un élément primordial pour gagner de l’argent sur le marché des devises internationales.
Gérer son capital
En premier lieu, le money management repose sur le fait de gérer son capital. Concrètement, cela signifie déterminer la quantité d’argent que vous allez allouer à chaque position. Il s’agit d’une notion étroitement liée à une autre notion inhérente au money management, la gestion de risque, à savoir, le risque que l’on prend sur chaque position passée.
Gérer ses risques
La gestion de risque sur le forex implique deux nouvelles notions, le drawdown qui représente la perte maximale enregistrée sur une série de trades et la reconversion qui correspond à la performance nécessaire pour effacer le drawdown.
En termes de pourcentage, pour un drawdown de 10%, il faudra une reconversion de 11,1%, pour 15% ce sera 17,6%, pour 20% ce sera 25%, pour 25% ce sera 33,3% et pour 50% ce sera 100%.
Comme vous pouvez le constater, si vous subissez une perte de 25%, il vous faudra faire 33,3% pour revenir au capital initial, un effort considérable.
Pour éviter les phases de pertes trop importantes, il faut absolument gérer son risque par position. En effet, si vous prenez 5% de risque par trade et que vous négociez dix fois par jour, vous vous exposez à un énorme drawdown potentiel. Généralement, il est conseillé de ne pas dépasser 3% de risque par position.
Gardez en tête que votre capital de trading est votre principal outil de travail, en prendre soin constitue donc une priorité absolue et cela passe inévitablement par la mise au point d’un système de money management efficace.