Pour un nouveau venu sur le marché du Forex, il est facile de se perdre au milieu de toutes les offres qui circulent sur Internet. Nombreux sont les brokers qui proposent leur propre plateforme de trading mais, de plus en plus nombreux sont les brokers qui proposent aussi leur propre version de la plateforme MetaTrader 4, l’une des plateformes en ligne les plus populaires auprès des investisseurs individuels. Comment fonctionne MetaTrader 4? Quels sont ses principaux inconvénients et avantages? Et, enfin, à quel type de trading cette plateforme sied-t-elle? Voici brièvement les questions auxquelles vous allez pouvoir avoir une réponse dans les lignes qui suivent.

1. Le fonctionnement de MetaTrader 4
2. Les avantages et inconvénients
3. Le lancement de MetaTrader 5
4. Les brokers proposant MetaTrader 4

1. Le fonctionnement de MetaTrader 4

La plateforme de trading MetaTrader 4 fut lancée officiellement en 2005 par le développeur Metaquotes Software Corp. A ce jour, plus de 300 courtiers en ligne proposent cette plateforme qui est téléchargeable gratuitement en quelques minutes sur PC et sur smartphone. Idéale pour le Forex ou les CFD, la plateforme Mt4 se présente sous la forme d’une seule fenêtre qui est intégrablement personnalisable par les utilisateurs.

• Il est possible d’afficher tous les graphiques disponibles au même moment, de visualiser ces graphiques en fonction de différents indicateurs et de différentes périodes de temps…
• La fenêtre « Navigateur » donne accès aux indicateurs, aux Expert Advisors et aux différents scripts disponibles. C’est à partir de cette fenêtre que les utilisateurs peuvent passer d’un compte de trading à un autre éventuellement.
• L’option « Observation du marché »permet d’afficher tous les produits échangeables, à partir desquels il est possible d’afficher un graphique voire passer un ordre de trading.
• Trois autres fenêtres moins importantes permettent de tester les Expert Advisors, d’accéder à l’historique de trading ou bien encore accéder à d’autres données concernant le trading.

2. Les avantages et inconvénients

• C’est une plateforme qu’il est possible de totalement personnalisée en fonction des besoins de l’utilisateur
• Etant donné le nombre de courtiers en ligne qui proposent Mt4, il est possible de changer sans difficulté de brokers sans avoir à changer vos habitudes de trading
• Mt4 intègre tous les Experts Advisors mais aussi des programmes qui peuvent être développées par vous-même

Mt4 présente toutefois quelques lacunes qui devraient avoir disparu en partie avec la nouvelle version de MetaTrader appelée Mt5. Ces lacunes résident principalement au niveau du maniement des graphiques qui est parfois peu aisé, l’impossibilité de placer des Stop/Limite lors du passage d’ordre, la lenteur d’exécution des ordres par rapport aux autres plateformes disponibles sur le marché et enfin l’apparence austère du logiciel. Pour autant, ces lacunes, qui sont souvent pointées du doigt, n’enlèvent rien à la qualité de la plateforme MetaTrader.

A quel profil de trader, la plateforme MetaTrader s’adresse-t-elle?

Mt4 est une plateforme de trading idéale pour un débutant qui souhaite faire son apprentissage et découvrir de nouveaux aspects du trading. Cependant, Mt4 est surtout destiné au trading automatique. Depuis de très nombreuses années, la plateforme est utilisée par les traders ayant recours à des Expert Advisors. C’est la plateforme de référence en la matière, aussi bien au niveau de la programmation, de la gestion des indicateurs et des robots ou bien encore au niveau du backtesting. Mt4 n’est certainement pas idéale pour le trading manuel. Quiconque souhaite trader de lui-même, sans Expert Advisor, doit plutôt s’orienter sur une autre alternative.

3. Le lancement de MetaTrader 5

Depuis le 1er juin 2010, la nouvelle version de MetaTrader, Mt5, est disponible en version beta sur le site de Metaquotes. L’aspect général de MetaTrader et surtout son interface sont dans l’ensemble identiques à la version Mt4. Ainsi, les principaux avantages qui ont fait le succès de MetaTrader sont toujours au rendez-vous.

L’interface – Si vous possédez plusieurs comptes, Mt5 va rendre votre vie plus aisée puisque la fenêtre des comptes dans le « Navigateur » permet de passer d’un compte à l’autre plus facilement et plus rapidement, permettant ainsi d’employer différentes stratégies de trading dans chacun des comptes, sans retard ou souci technique. Par exemple, si vous choisissez d’ouvrir deux compte, l’un sur lequel vous optez pour une stratégie de carry trade, et l’autre pour du scalping, vous allez pouvoir passer rapidement d’un compte à l’autre avec Mt5. Dans la version beta, tous les boutons et icônes qui étaient présents sur Mt4 ne sont pas encore mis en ligne mais, d’ici à ce que la version définitive de la plateforme soit en ligne, cela devrait être résolu.

Les indicateurs – Dans la nouvelle version, de très nombreux indicateurs techniques ont été ajoutés. Contrairement à Mt4, Mt5 divise les indicateurs Forex en quatre catégories: « Tendance », « Oscillateurs », « Volumes » et « Bill Williams ». Une cinquième catégorie est aussi disponible où les traders peuvent importer des indicateurs techniques ou développer leurs propres indicateurs. Parmi la catégorie « Tendance », plusieurs indicateurs ont été ajoutés, notamment le TRIX, le Variable Index Dynamic Average de Tushar Chande ou encore le Fractal Adaptive MA de John Ehlers. Parmi la catégorie « Bill Williams », l’apport le plus significatif est probablement l’ajout du Market Facilitation, outil qui émet des signaux sur la base des interactions entre les volumes, les prix et l’indicateur lui-même. Au total, sept nouveaux indicateurs techniques figurent dans la nouvelle version de MetaTrader.

Les caractéristiques avancées – Pour ceux qui préfèrent le trading automatique, Mt5 fournit un script de trading dernière génération et un très puissant expert advisor. La nouvelle version du script Mt5 pallie notamment les bugs qui ont été constatés régulièrement sur Mt4. Le nouvel expert advisor quant à lui permet d’approfondir très nettement l’analyse technique et d’effectuer des essais de stratégie.

En résumé, Mt5 semble être une solution idéale pour de nombreux traders qui souhaitent réussir sur le Forex. C’est un outil simple et très puissant qui, bien qu’il ne soit encore que dans sa version d’essai, constitue déjà un produit original. N’hésitez pas à essayer Metatrader 5. Si vous n’avez jamais utilisé Mt4, vous allez vous rendre compte rapidement de votre erreur et, si vous êtes déjà un habitué de Metatrader, vous n’allez pas être déçu par les nouveaux développements de la plateforme.

4.Les brokers proposant MetaTrader 4

Qu’est-ce que sont les CFD?

Les CFD (« contrat pour la différence ») sont des produits dérivés simples qui sont apparus il y a seulement quatre ans en France mais qui connaissent un succès croissant auprès des investisseurs. Ils permettent de profiter de la variation des cours, à la hausse comme à la baisse. Ces produits dérivés sont surtout caractérisés par leur effet de levier très important et par la possibilité offerte d’investir sur toute une gamme de sous-jacents.Il existe cinq types principaux de CFD:

– Les CFD sur action qui permettent de trader les principaux titres (Total, Veolia, Vivendi etc…)
– Les CFD sur les indices (CAC 40, Dax, Footsie-100 etc…)
– Les CFD sur matières premières (pétrole, maïs, blé, coton, soja etc…)
– Les CFD sur métaux (or, argent etc…)
– Les CFD sur devises

A qui s’adressent les CFD en priorité?

Bien que les courtiers en ligne essaient de populariser les CFD, il est très important de souligner que ces produits financiers dérivés sont plutôt destinés à un public averti. En faisant de la publicité sur la simplicité des CFD et sur les gains potentiellement énormes, les courtiers oublient de préciser que les CFD impliquent de nombreux risques qu’un trader débutant n’a souvent pas conscience. Par conséquent, les CFD s’adressent plutôt à un investisseur qui maîtrise déjà bien le fonctionnement des marchés financiers et qui a une expérience assez solide à faire valoir. Les CFD constituent une bonne opportunité pour diversifier efficacement son protefeuille d’investissement avec des actifs plus risqués mais aussi potentiellement plus rémunérateurs.

Comment fonctionnent les CFD?

Supposons que vous anticipez une hausse de l’action Total à la Bourse de Paris. Le titre cote actuellement à 45 euros et vous visez 48 euros. Vous achetez un contrat CFD sur action d’une valeur de 900 euros qui représente 20 titres. Ce contrat crédite ou débite quotidiennement la différence entre le cours d’achat et le cours du jour. Vous partez sur une marge de seulement 5% qui correspond alors à 45 euros.Supposons que le lendemain de votre achat, l’action Total grimpe à 46 euros, vous aurez alors gagner (46 – 45) x 20 = 20 euros. Si votre objectif de 48 euros est atteint, votre performance sera alors de : [ (48 – 45) x 20 ] / 45 = 133%!!!

Quels sont les avantages des CFD?

Les CFD possèdent de nombreux avantages:
– Simplicité d’utilisation qui permet à presque tous les profils d’investisseur de pouvoir éventuellement investir dessus
– Forte liquidité qui permet d’avoir un effet de levier pouvant aller jusqu’à 500 chez certains brokers
– Une marge qui ne représente que 5% de la position ouverte. Ainsi, avec une marge de 50 euros, vous pouvez soucrire un contrat CFD de 1000 euros.
– Aucune influence sur les prix des markets maker
– Commissions extrêmement faibles*
– Aucune liquidation mensuelle

* Si vous laissez votre position ouverte au-delà d’une journée, des intérêts parfois importants s’appliquent c’est pourquoi il est conseillé de bien se renseigner auparavant auprès de votre prestataire de services.

Quels sont les risques liés aux CFD?

Les risques liés aux CFD sont tous aussi nombreux que les avantages:
– La réglementation est très lacunaire en cela que les CFD ne sont pas des « produits d’épargne » et ne sont pas assortis d’un prospectus agréé par les autorités de réglementation française. Toutefois, lescourtiers spécialisés dans les CFD doivent posséder un agrément en bon uniforme.
– Il n’existe aucun mécanisme de compensation avec les CFD qui puisse permettre de garantir l’exécution du contrat en cas de défaillance du prestataire de services
– Les CFD sont souvent assortis d’un effet de levier extrêmement élevé qui peut-être souvent source de désagréments pour les novices qui appliquent une mauvaise stratégie de money management. Plus l’effet de levier est important, plus les pertes potentielles sont conséquentes, pouvant conduire à la perte totale de votre capital

Les recommandations de forex.fr

La rédaction de forex.fr recommande de ne recourir aux CFD qu’en cas de bonne connaissance des marchés financiers et dans le cadre d’une stratégie de diversification des actifs vers des produits plus rémunérateurs mais inévitablement plus risqués.

A noter surtout que les CFD sur devises ne représentent aucun avantage significatif par rapport au Forex Spot. En effet, il est déjà possible aux investisseurs Forex de bénéficier d’un effet de levier élevé (pouvant aller jusqu’à 200), de rentrer sur le marché aussi bien à la hausse qu’à la baisse et de profiter de faibles commissions de la part des brokers. Il est donc souvent préférable de se diriger directement sur le Forex Spot pour quiconque souhaite investir sur les devises. Ainsi, vous pourrez profiter de la très efficace réglementation du marché qui a pour conséquence de mieux protéger les investisseurs.